Blogpost over pre due diligence geschreven door: Sales Manager/ Virtual Data Room, Admincontrol Finland: Erik Alopaeus
Elke zakelijke transactie is anders. Sommigen zijn snel en gemakkelijk, terwijl anderen juist zeer complex zijn. Ik heb een paar dingen geleerd over pre due diligence door het spreken met meer dan honderd Mergers & Acquisitions professionals; Hoe beter je je voorbereidt op een toekomstige overname, hoe beter het resultaat.
Gestructureerde pre due diligence
Ik ben veel situaties tegengekomen waarin de voorbereiding op de due diligence in allerijl wordt gedaan. Het is normaal om duizenden documenten in slechts een paar dagen te uploaden naar een document management systeem zoals een data room software. Nadat de upload is gedaan, nodigt de verkoper potentiële kopers meestal uit in een dataroom. De potentiële kopers hebben toegang tot de dataroom om meer te weten te komen over het betreffende bedrijf. Echter, soms worden potentiële kopers geconfronteerd met datarooms die slecht gestructureerd zijn of waar informatie niet goed vindbaar is. Dit kan leiden tot een vertraging van het due diligence proces, of nog erger, de potentiële koper haakt af of verliest interesse.
Hier zijn 4 belangrijke tips die ik heb geleerd over pre due diligence door het praten met honderden M&A-professionals:
Houd al uw gegevens op één plaats met pre due diligence
Verzamel al uw documenten met betrekking tot een transactie op een veilige plaats. Vermijd onnodige e-mailberichten en tussentijdse Verzamel al uw documenten met betrekking tot een transactie op een veilige plaats. Vermijd onnodige e-mailberichten en tussentijdse opslagplaatsen. Het kan immers gaan om duizenden documenten, dus het verzamelen van alle gegevens zal al zeer tijdrovend zijn. Gebruik daarom gespecialiseerde portals zoals de virtuele data rooms van Admincontrol. Dit kan al in een zeer vroeg stadium ingezet worden en voorafgaand aan het feitelijke due diligence proces. Dit noemen wij pre due diligence.
Gebruik een externe adviseur
Hoewel een transactie eenvoudig lijkt, is het raadzaam om hulp in te roepen van externe adviseurs. Dit zijn specialisten in het M&A-proces en staan uw bedrijf bij op het gebied van financiën, fiscaliteit of juridische zaken. Ervaren adviseurs kunnen ook in staat zijn om extra potentiële kopers in het spel te brengen vanuit hun netwerk of ervaring. Dit kan een extra gunstige invloed hebben op het eindresultaat.
Upload de indexlijst en Q&A vooraf
U kunt uw adviseur om een indexlijst vragen. Bedrijven die veel overnames doen, nemen hun beslissing op basis van vooraf bepaalde en gedefinieerde zaken. Ook is het raadzaam om een adviseur alvast veel voorkomende vragen van potentiële kopers aan u door te laten geven. Dit draagt bij aan een goede voorbereiding van uw kant.
Houd een duidelijke structuur
In het overname proces hebben kopers veelal de neiging om veel tijd te gebruiken voor het bestuderen van alle informatie. Het is daarom belangrijk dat alle documenten goed zijn georganiseerd in een dataroom. De kopers verwachten een transparant en eenvoudig proces en een duidelijke informatievoorziening. Efficiëntie is cruciaal, dit zal bijdragen aan het vertrouwen!
Start vandaag nog met de voorbereidingen!
Als u deze stappen volgt, is de kans groter dat potentiële kopers uw bedrijf zien als een zeer professioneel en aantrekkelijk “doelwit”. In een goed voorbereide transactie is de ondernemingswaarde en het rendement van de investering doorgaans hoger. Mijn laatste en beste advies: Als u van plan bent om een bedrijf te verkopen in de komende jaren:
Begin NU met voorbereiden met pre due diligence voor de deal, en vermijd elke aarzeling of verrassingen.
Vraag hier een demo aan voor data room.
